|
Задача 1
Для Вашей компании существуют четыре возможных направления инвестирования капитала сроком на 1 год:
1. Облигации государственного займа, по которым гарантировано 7% дохода через год.
2. Облигации газовой компании с фиксированным доходом и сроком займа на 10 лет. Однако Ваша компания продает облигации в конце 1-го года, т.е. процент будет известен в конце года.
3. Проект А, предполагающий выплаты в конце года, которые будут зависеть от состояния экономики.
4. Проект В, аналогичный проекту А, но с другим распределением выплат.
Информация о предполагаемых доходах представлена ниже:
|
Вид инвестиций
|
Вариант
|
Состояние экономики и вероятность
|
|
спада (0,1)
|
застоя (0,3)
|
небольшого роста (0,4)
|
подъема (0,2)
|
|
Облигации гос. займа
|
все варианты
|
7
|
7
|
7
|
7
|
|
Облигации газовой компании
|
6
|
9
|
9,5
|
8,5
|
7,5
|
|
Проект А
|
6
|
-4,0
|
-3,5
|
9,5
|
11,5
|
|
Проект В
|
6
|
-1,0
|
-1,0
|
8,5
|
10,5
|
Требуется оценить ожидаемый доход и риск для всех четырех вариантов и выбрать один из них.
Задача 2
В портфеле предприятия «Сибин» находятся два вида акций с разными среднегодовыми величинами доходности - акции «А» и акции «Б» с соответствующими характеристиками абсолютного размера риска в виде средних квадратических отклонений (А) и (Б). Коэффициент корреляции текущих значений доходности акций «А» и «Б» равен –1.
| 
