СодержаниеСодержание
Введение 3
Глава 1. Сущность и значение факторинга во внешнеэкономической деятельности предприятия 6
1.1. Факторинг как одна из форм банковских услуг 6
1.2. Виды факторинговых операций и типы факторинговых соглашений 16
1.3. Нормативно-законодательная база осуществления факторинговых сделок 25
Глава 2. Анализ осуществления факторинговых операций на примере "МДМ-банка" 34
2.1. Общая характеристика деятельности финансовой организации 34
2.2. Методы начисления факторинговых платежей 43
2.3. Расчет факторинговых платежей по договору факторинга на основе данных "МДМ-Банк" 69
Глава 3. Влияние факторинга на развитие экономики страны 78
3.1. Международный опыт осуществления факторинговой деятельности 78
3.2. Перспективные направления совершенствования факторинга в России 83
Заключение 95
Список литературы 98
Приложение 1 102
Приложение 2 104ВведениеВведение
Факторинг - это широко распространенный в мире инструмент краткосрочного финансирования оборотного капитала, незаменимый для малых и средних предприятий, доступ к кредиту у которых традиционно затруднен, а ресурсов для инкассации задолженности недостаточно.
Привлекательность факторинга обусловлена тем, что данный инструмент объединяет в себе сразу несколько функций:
- финансирование оборотного капитала;
- инкассация задолженности клиента;
- страхование финансовых рисков.
Сейчас объемы этого финансового рынка сопоставимы с такими рынками, как рынок лизинга и рынок рублевых корпоративных облигаций.
В России бурный поступательный рост рынка факторинговых услуг начался после кризиса 1998 года, и по итогам 2006 года оборот факторинговых операций в России оценивается в 750 млн. долларов. За прошедший год объем факторинговых операций в России удвоился.
В недалекой перспективе российский рынок факторинга (финансирования под уступку денежного требования) по объемным показателям может вплотную приблизиться к уровню европейских стран. Еще недавно экзотическая для России финансовая услуга сегодня стала повседневной операцией. По оценкам рейтингового агентства "Эксперт РА", обнародованным на недавно прошедшей конференции "Факторинг-2006: доступное финансирование растущему бизнесу", объем бизнеса факторинговых компаний и банков составляет порядка 5,5-5,7 млрд долл. За 2006 год рынок вырос почти в два раза и, прежде всего, за счет наращивания оборотов его лидеров: НФК, "Еврокоммерц", "Петрокоммерц", "Промсвязьбанк", "НОМОС-банк". В 2006 г. на их долю приходится 86% рынка.
Столь быстрый рост популярности факторинга объясняется весьма просто. В отличие от банковских кредитов этот инструмент - фактически беззалоговый в традиционном понимании, он доступен широкому кругу малых и средних компаний. Их ненасыщенный спрос на привлечение финансирования в течение нескольких лет позволяет ожидать бурного роста факторинга. Если ближайшие 2-3 года достигнутые темпы расширения рынка сохранятся, то к концу 2008 года его оборот составит не менее 40 млрд. долл., а это уже сопоставимо с показателями европейских стран.
На сегодняшний день факторинг весьма успешно используется в работе поставщиков продуктов питания, бытовой химии, текстильной, парфюмерно-косметической, алкогольной продукции, продукции нефтехимии, товаров народного потребления, медикаментов и др. Все эти отрасли объединяет высокая ликвидность продаваемых товаров, поскольку спрос на них остается стабильно высоким.
Объем факторинговых операций в стране ежегодно увеличивается в два-три раза. Аналогичный рост пока демонстрирует только рынок потребительского кредитования.
В России факторинг - услуга еще достаточно новая, но ее популярность быстро растет. Факторинг наиболее востребован в среде крупных и средних предприятий, имеющих четкую стратегию развития и проводящих политику расширения рынков сбыта своей продукции. Отчасти это объясняется и относительной дороговизной факторинга по сравнению с кредитом. Если кредит в банке компания может взять под 14-18% годовых, то стоимость факторинга в отдельных случаях может достигать 25%. Поэтому для того, чтобы использовать факторинг, компания должна иметь определенный запас прочности и конкурентоспособные цены. Далеко не все малые предприятия имеют достаточную для этого рентабельность бизнеса.
Основная задача факторинга - обеспечить такую систему взаимоотношений с покупателями, при которой поставщик мог бы предоставлять конкурентные отсрочки платежа своим клиентам, не испытывая при этом дефицита в оборотных средствах. Это возможно благодаря досрочному финансированию поставок с отсрочкой платежа банком-фактором в удобном для поставщика режиме.
Таким образом, вопросы развития факторинговых услуг достаточно актуальны в нашей стране.
Целью данной работы является изучение факторинговых операций.
В соответствии с поставленной целью решается ряд задач:
1. Изучение теоретических и правовых аспектов применения факторинга в коммерческих организациях.
2. Изучение организационно-методических аспектов применения факторинга в коммерческих организациях.
3. Проведение анализа применения факторинга на примере организации "МДМ-банк".
Объектом данной работы является "МДМ-банк".
Предметом - осуществление факторинговых операций в данной организации.
В работе акцентируется внимание на роли факторинга для успешного развития организации в современных российских условиях.
Методической основой работы послужили научно-методические публикации в области факторинга, законодательные, нормативные и методические материалы. В процессе исследования применялись общие методы исследования: наблюдение, формализация, абстрагирование, сравнение и др.ЛитератураСписок литературы
1. Гражданский кодекс РФ (части первая, вторая и третья). Гражданский кодекс РСФСР (действующая часть): по состоянию на 1 февраля 2006 года. - Новосибирск: Сиб. унив. изд-во, 2006. - 494 с.
2. Положения по бухгалтерскому учету "Расходы организации" ПБУ 10/99, утвержденное Приказом Минфина России от 06.07.99 г., № 33н.
3. Правила по ведению бухгалтерского учета в кредитных организациях, расположенных на территории РФ. Положение ЦБ РФ № 205-П от 05.12.2002 г. (в ред. Указания ЦБ РФ 09.08.2004 г. № 1484-У).
4. Абалкин Л.И. Лизинговые, факторинговые, форфейтинговые операции. - М.: Дека, 2005. - 104с.
5. Адамова К.Р. Факторинговые операции коммерческих банков // Бизнес и банки. - 2006. - №15. - С. 4 - 5.
6. Адамова К.Р. Факторинговые операции коммерческих банков: виды и особенности регулирования, учет и анализ доходности // Бухгалтерия и банки. - 2007. - №2. - С. 21 - 27.
7. Адамова К.Р. Юридическая трактовка экономической сущности факторинга в международном и российском законодательствах // Финансы и кредит. - 2007. - №9. - С. 35 - 41.
8. Алексанова Ю.А. Правовое регулирование финансирования под уступку денежного требования. - М.: Компан Спутник, 2004. - 143с.
9. Белов В.А. Три вопроса о факторинге // Бизнес и банки. - 2006. - №6. - С. 1 - 6.
10. Братко А.Г. Факторинг: быть или не быть // Бизнес и банки. - 2005. - №39. - С. 1 - 2.
11. Васин А.С. Системный подход к анализу рисков хозяйствующих субъектов при факторинговых операций // Финансы и кредит. - 2005. - №4. - С.40 - 43.
12. Васин А.С. Управление факторинговыми операциями с использованием маркетинговых стратегий // Финансы и кредит. - 2005. - №7. - С.3 - 37.
13. Васин А.С. Учет валютных рисков при статистическом моделировании факторинговых операций // Финансы и кредит. - 2007. - №5. - С. 58-61.
14. Васин А.С. Учет динамики платежей при анализе факторинговых операций // Финансы и кредит. - 2006. - №22. - С. 34 -36.
15. Гордополова А.А. Факторинговое облсуживание отечественных предприятий // Экономика и Финансы. - 2007. - №8. - С.39 - 41.
16. Гришаев С.П. Договор факторинга // Деньги и кредит. - 2006. - №11. - С. 56 - 58.
17. Гришина О. Деньги для больших амбиций // Эксперт. - 2007. - №15. - С.122 - 124
18. Гришина О. Законодательный тормоз // Эксперт. - 2007. - №15. - С.125 - 127.
19. Гришина О. Факторы роста. Мнение игроков рынка факторинга // Банковское дело. - 2005. - №7. - С.66 - 72
20. Данилова Е.В. Расчеты по договору факторинга // Главубух. - 2007. - №24. - С. 39 - 44.
21. Демчук И.Н. История возникновения и динамика развития факторинга: мировая и российская практика // Сибирская финансовая школа "АВАЛЬ". - 2005. - № 2. - С. 100 - 105.
22. Демчук И.Н. Факторинг как банковская услуга и метод повышения эффективности деятельности предприятий - клиентов банка // Банковское дело. - 2006. - № 4. - С. 30 - 35.
23. Денежное обращение и банк / Под ред. Г.Н. Белоглазовой, Г.В. Толоконцевой. - М.: Финансы и статистика, 2006. - С. 209 - 215.
24. Жуков Е.Ф. Трастовые и факторинговые операции коммерческих банков. - М.: Комсальтбанкир, 2005. - 48 с.
25. Завидов Б.Д. Договор банковской гарантии и факторинга. - М.: Приор, 2006. - 32с.
26. Ивасенко А.Г. Факторинг: сущность, проблемы, пути равзития. - Новосибирск: НГАЭиУ, 2006. - 58с.
27. Ковзанадзе И.К. Операции факторинга: их виды, регулирвание, учет и анализ доходности // Деньги и кредит. - 2006. - №11. - С. 52 - 55.
28. Колпакова Г.М. Управление дебиторской задолженностью предприятия. - М.: МИЭТ, 2007. - 72с.
29. Кувшинова Ю.А. Этапы развития факторинга: история и современность // Финансы и кредит. - 2007. - №30. - С.40 - 43.
30. Кузнецова М. Факторинг как средства расширения бизнеса // Банковское дело. - 2005. - №5. - С.32-33.
31. Куликов А.Г. Кредиты. Инвестиции. - М.: Приор, 2006. - 144с.
32. Куприянов А. Факторинг как метод пополнения оборотных средств предприятия // Финансовая газета. - 2005. - №37. - С. 13.
33. Курсов В.Н. Бухгалтерский учет в коммерческом банке. - М.: Инфра - М, 2007. - 268с.
34. Кучин Б.Л. Факторинг - финансовая схема управление вексельными потоками. - М.: ООО Верже А.В., 2005. - 144с.
35. Лаврик М.Ю. Работа с клиентами в процессе факторингового обслуживания // Банковское дело. - 2005. - №2. - С.50 - 52.
36. Моргунов С. Факторинговое обслуживание поставщиков // Риск. - 2007. - №2. - С. 77 - 82.
37. Новоселова Л.А. Сделки уступки прав (требование) в коммерческой практике. - М.: Статут, 2007. - 494с.
38. Орехов С.А. Факторинг. Управление корпоративными финансами. - М.: Компания Спутник +, 2006. - 124с.
39. Орехов С.А. Факторинговый организационный аспект. - М.: Компания Спутник +, 2005. - 83с.
40. Покаместов И.Е. Факторинг: некоторые практические вопросы // Бухгалтерия и банки. 2005. - №1. - С. 35 - 36.
41. Покаместо И.Е. Факторинг - ощутимая поддержка для бизнеса // Банковские технологии. - 2006. - №4. - С. 52 - 55.
42. Пятанова В. Практика международного факторинга // Бюллетень финансовой информации. - 2007. - №2. - С. 91 - 97.
43. Рябова Р.И. Факторинг: бухучет и налогообложение у банков и клиентов // Налоговый вестник. - 2005. - № 7. - С. 113 - 117.
44. Смирнова Л.Р. Бухгалтерский учет в коммерческом банке. - М.: Финансы и статистика, 2005. - 688с.
45. Соколова Ю.А. Факторинг. - СПб.: СПбГИЭУ, 2005. - 108с.
46. Суворов В. Факторинг: схемы и бухучет // Практический бухгалтерский учет. - 2005. - №1. - С. 58 - 63.
47. Трейвиш М.И. Управление ликвидностью при товарном кредитовании: роль и место факторинга // Аудит и финансовый анализ. - 2005. - №4. - С. 117 - 123.
48. Федорова Е. Факторинг возвращается // Эпиграф. - 2004. - №15. - С. 6.
49. Чиненков А.В. Финансирование под уступку денежного требования // Бухгалтерия и банки. - 2006. - №11. - С. 46 - 50.
50. Шулик М.П. Финансирование подуступку денежного требования в Российском гражданском праве. - Ростов на Дону: Ростиздат, 2007. - 204 с.
|
|
