СодержаниеВведение 2
Глава 1 Финансовые ресурсы предприятия 5
1.1. Финансы, финансовый механизм, отчетность, планирование 5
1.2. Управление кредиторской, дебиторской задолженностью, запасами, прибылью, внеоборотными активами предприятия 15
1.3. Информационное обеспечение управления финансовыми ресурсами предприятия 27
Выводы по 1 главе 34
Глава 2 Анализ финансовых показателей и управление 35
2.1. Общая характеристика предприятия Дмитровский мясокомбинат 35
2.2. Анализ баланса, оборотных, внеоборотных активов предприятия 38
2.3. Анализ прибыли, рентабельности, финансовой устойчивости и платежеспособности 56
Выводы по 2 главе 75
Глава 3 Повышение эффективности управления активами и пассивами предприятия 78
3.1 Методы уменьшения дебиторской задолженности и увеличение оборачиваемости капитала 78
3.2. Эффективное управление кредиторской задолженностью 87
3.3. Повышение качества управления финансовыми ресурсами через контроль над расходами 89
Выводы по 3 главе 94
Заключение 96
Приложения 99
Список литературы 108ВведениеПри управлении деятельностью любого предприятия в современных условиях хозяйствования одной из главных целей его функционирования является обеспечение выживаемости предприятия на рынке и улучшение его финансовых показателей, требующее постоянного увеличения доходности и рентабельности предприятия при сохранении его ликвидности и платежеспособности.
Управление финансовыми ресурсами предприятия является важным элементом в структуре управления, руководитель должен всегда иметь информацию о доходах и расходах, платежеспособности и ликвидности, рентабельности и прибыльности своего предприятия, чтобы принять правильное решение. Поэтому тема моего исследования никогда не потеряет своей актуальности.
Хорошее финансовое состояние – это эффективное использование ресурсов, способность полностью и в сроки ответить по своим обязательствам, достаточность собственных средств для исключения высокого риска, хорошие перспективы получения прибыли и др.
Плохое финансовое положение выражается в неудовлетворительной платежной готовности, в низкой эффективности использования ресурсов, в неэффективном размещении средств, их иммобилизации.
Пределом плохого финансового состояния предприятия является состояние банкротства, т. е. неспособность предприятия отвечать по своим обязательствам.
Финансовое состояние предприятия, его устойчивость и стабильность зависят от результатов его производственной, коммерческой и финансовой деятельности. Если производственные и финансовые планы успешно выполняются, то это положительно влияет на финансовое положение предприятия.
Главная цель финансовой деятельности сводится к одной стратегической задаче – увеличение активов предприятия. Для этого оно должно постоянно поддерживать платежеспособность и рентабельность, а также оптимальную структуру актива и пассива баланса.
Важная роль в реализации этой задачи отводится финансовому анализу деятельности предприятия. С его помощью вырабатывается стратегия и тактика развития предприятия, обосновываются планы, принимаются управленческие решения, осуществляется контроль за выполнением, выявляются резервы повышения эффективности производства, оцениваются результаты деятельности предприятия и его подразделений. Одним из основных критериев финансового анализа при этом является анализ финансовой устойчивости предприятия, активов и пассивов баланса.
Финансовая устойчивость - это стабильность финансового положения предприятия, обеспечиваемая достаточной долей собственного капитала в составе источников финансирования.
Анализ показывает, по каким направлениям следует вести работу по развитию предприятия, дает возможность выявления наиболее важных аспектов и наиболее слабых сторон. Результаты анализа дают ответ на вопрос, каковы возможные способы улучшения финансового состояния в конкретный период его деятельности.
Финансово устойчивое предприятие имеет преимущества в привлечении инвестиций, получении кредитов, выборе поставщиков и потребителей; оно более независимо от неожиданного изменения рыночной конъюнктуры, следовательно, у него меньше риск быть неплатежеспособным и оказаться на краю банкротства.
Бухгалтерский учет - важный элемент финансово-экономических отношений в человеческом обществе, выступающий в сфере действия коммерческого предприятия, как:
1. звено управления, осуществляющее взаимную связь между руководством предприятия и его трудовым коллективом;
2. специальный финансовый язык, с помощью которого отображаются сущность и своеобразие хозяйственной деятельности.
В целом, бухгалтерский учет выполняет функции особой информационно-технической системы, обеспечивающей непрерывность и устойчивость работы коммерческого предприятия, а также предсказуемость ее финансового результата.
Именно отчетность предприятия является информационной базой для анализа как финансового состояния предприятия в целом, так и анализа его финансовых результатов.
Целями настоящей работы являются: на примере предприятия Дмитровский мясокомбинат рассмотреть систему управления финансовыми ресурсами, финансовые показатели деятельности, повышение эффективности управления активами и пассивами предприятия.
Достижение поставленной цели требует решения следующих задач:
1. Рассмотреть систему управления финансами предприятия.
2. Анализ баланса предприятия.
3. Анализ оборотных активов предприятия.
4. Анализ внеоборотных активов предприятия.
5. Анализ прибыли, рентабельности.
6. Анализ финансовой устойчивости и платежеспособности и расчет точки безубыточности предприятия.
Объектом практического исследования является Общество с ограниченной ответственностью «Дмитровский мясокомбинат» основная деятельность которого заключается в производстве колбас и мясопродуктов и реализации своей продукции потребителям.ЗаключениеГлавная цель анализа движения денежных потоков - оценить способность предприятия генерировать денежные средства в размере и в сроки, необходимые для осуществления планируемых расходов.
Платежеспособность предприятия определяется его возможностью и способностью одновременно и полностью выполнять платежные обязательства, вытекающие из торговых, кредитных и иных операций денежного характера.
Ликвидность предприятия определяется наличием у него ликвидных средств, к которым относятся наличные деньги, денежные средства на счетах в банках и легко реализуемые элементы оборотных ресурсов. Ликвидность отражает способность предприятия в любой момент совершать необходимые расходы.
Сумма всех оборотных активов в 2005 году по сравнению с 2003 годом рост на 237208 тыс. рублей, на 263,9 %.
Денежные средства в 2005 году по сравнению с 2003 годом рост на 1139 тыс. рублей, в % на 141,87.
Краткосрочные финансовые вложения с 2003 года по сравнению с 2005 годом не изменились.
Дебиторская задолженность краткосрочная в 2005 году по сравнению с 2003 годом рост составил 231425 тыс. рублей и на 586,3.
Дебиторская задолженность долгосрочная у предприятия отсутствует. Платежи по налогу на добавленную стоимость. в 2005 году по сравнению с 2003 годом рост 26899 тыс. рублей, на 194,3 %.
Запасы предприятия в 2005 году по сравнению с 2003 годом сократились на 25255 тыс. рублей, на 37 %.
:В 2005 году по сравнению с 2003 годом запасы сырья и материалов снизились на -32260 тыс. рублей, на 52 %;
Затраты выросли на 1246 тыс. рублей, до 159 %; товары для перепродажи рост на 4620 тыс. рублей, на 179 %; Расходы будущих периодов выросли на 139 тыс. рублей, в % на 120; Итого материальные активы уменьшились в сумме на 25255 тыс. рублей и на 47 %.
Стоимость имущества предприятия в 2005 году по сравнению с 2003 годом увеличилась на 26199 тыс. рублей, в % на 123,7;
Основные средства в 2005 году по сравнению с 2003 годом рост 26211 тыс. рублей и 123,7 %;
Долгосрочные вложения не изменились, Не материальные активы уменьшение в 2004 по сравнению с 2003 годом на 85,7% и 12 тыс. рублей, в 2005 по сравнению с 2003 годом уменьшение на -13 тыс. рублей, на -92,8 %.
Выручка от реализации, тыс. руб. в 2005 году рост на 384309, в % 233,7 . Себестоимость, тыс. руб. в 2005 году рост на 371896, в % на 231,3. Прибыль от продаж, тыс.рост на 4977, в % на 221,9.
Чистая прибыль, тыс. руб. рост на 1513, в % на 305, Численность персонала, чел рост на 183 человека. Средняя заработная плата одного работника, тыс. руб. рост на 2000 тыс. рублей и 7,4 %.
Изменение 2003 – 2005. Рентабельность продукции рост +1,92, Рентабельность производства рост на 0,14, Какую часть от реализации составляет прибыль до налогообложения уменьшение на -0,08, Рентабельность оборотных активов рост на +0,07, Уровень рентабельности производственных фондов рост на +2,94, Рентабельность финансовых вложений рост на +27,7, Период окупаемости собственного капитала уменьшение на -16,8.
Коэффициент абсолютной ликвидности снижение, коэффициент текущей ликвидности не значительное изменение, коэффициент маневренности капитала рост в 2 раза, коэффициент обеспеченности собственными оборотными средствами уменьшился на 0,01.
Коэффициент капитализации уменьшился на 0,4; Коэффициент обеспеченности собственными источниками финансирования уменьшение на 0,1; Коэффициент финансирования рост на 0,01; Коэффициент финансовой независимости в части формирования запасов уменьшение 2 раза запасов готовой продукции.
Изменение в 2005 году по сравнению с 2004 годом, Фондоотдача производственных фондов рост на 0,9, Коэффициент общей оборачиваемости капитала рост на 0,08, Коэффициент оборачиваемости материальных оборотных средств рост в 5 раз, Средний срок оборота дебиторской задолженности увеличился на 0,0004.
За рассматриваемый период, величина точки безубыточности увеличилась в натуральном выражении на 786 кг, что является отрицательным моментом. Так, например, если в 2004 году, чтобы покрыть свои затраты предприятию необходимо было произвести продукции на 2854835 тыс. руб.,то в 2005 году на 4288530 тыс. руб., т.е. на 1433700 тыс. руб. больше.
Наличие просроченной дебиторской задолженности – явление отрицательное, так как оно замедляет оборот капитала, ухудшает структуру баланса, увеличивает потребность в кредитах.
Состав работ на предприятии по управлению кредиторской и дебиторской задолженностями.
1. Проведение анализа существующей структуры дебиторской и кредиторской задолженности. Оценка действующей в Компании системы управления дебиторской и кредиторской задолженностью.
2. Разработка Альбома форм управленческой отчетности по дебиторской/кредиторской задолженности.
3. Разработка методического обеспечения управления дебиторской и кредиторской задолженностью
4. Разработка Регламента управления дебиторской и кредиторской задолженностью.
В результате проведенных исследований в 2005 году, по анализу производственных и экономических показателей ОАО «Дмитриевский мясокомбинат» получил возможность:
• Оценивать эффективность кредитной политики поставщиков, определять стоимость кредиторской задолженности с учетом скидок, бонусов, отсрочек, кредитных лимитов, обязательств по поддержанию товарных остатков и прочих условий поставки;
• Принимать решения о целесообразности работы с поставщиком как на оперативном, так и на стратегическом уровне;
• Повышать рентабельность кредиторской задолженности и предприятия в целом;
• Согласовывать управление кредиторской и дебиторской задолженностью, что позволит повысить финансовую устойчивость компании;
• Оперативно выявлять зоны и устранять причины неэффективного управления кредиторской задолженностью;
• Мотивировать персонал на решение задач управления кредиторской задолженности.
• Есть уверенность что предприятие вылезет из долговой ямы, будет снижена себестоимость производства продукции и за счет эффективного управления кредиторской и дебиторской задолженностью будут улучшены показатели 2006 года.Литература1. Аньшин В.М. Инвестиционный анализ / Серия библиотека современного менеджмента. – М.: Дело, 2000. – С. 65.
2. Бочаров В.В. Инвестиции, инвестиционный портфель. Источники финансирования. Выбор стратегии. – С.-Пб.: Питер, 2002. – С. 267–277.
3. Бухгалтерский баланс (форма 1) 2004 гг. ОАО Дмитриевский мясокомбинат.
4. Воронцовский А.В. Инвестиции и финансирование. – 2004. – С. 476.
5. Cавицкая Г.В. Анализ хозяйственной деятельности предприятия. – М.: ИП «Экоперспектива», 2003
6. Гуртов В.К. Инвестиционные ресурсы. – М.: Экзамен, 2002. С. 192.
7. Бабаев ЮЛ. Теория бухгалтерского учета: Учебник. - М.: ЮНИТИ, 2003.
8. Бакаев АС. Годовая бухгалтерская отчетность коммерческой организации. - М.: Бухгалтерский учет, 2003.
9. Баканов М.И. Шеремет А.Д. Теория экономического анализа. - М.: Финансы и статистика, 2003.
10. Бухгалтерский учет: Учебник / Под ред. П.С. Безруких. -М.: Бухгалтерский учет, 2003.
11. Гражданский кодекс Российской Федерации. Части первая и вторая. - М.: НОРМА-ИНФРА, 2001.
12. Ковалев В.В. Финансовый анализ: Управление капиталом. Выбор инвестиций. Анализ отчетности. – М.: Финансы и статистика, 2003.
13. Концепция бухгалтерского учета в рыночной экономике России. Одобрена Методологическим советом по бухгалтерскому учету при Министерстве финансов РФ и Президентским советом Института профессиональных бухгалтеров 29.12.97r.-M., 1997.
14. Методические рекомендации о порядке формирования показателей бухгалтерской отчетности организаций. Утверждены приказом Минфина РФ от 28.06.2002 г., № 60н.
15. Методические указания по бухгалтерскому учету основных средств. Утверждены приказом Минфина РФ от 20.07.98 г., № ЗЗн.
16. Методические указания по инвентаризации имущества и финансовых обязательств. Приложение к приказу Минфина РФ от 13.06.95 г., №49.
17. Налоговый кодекс Российской Федерации. Часть вторая от 05.08.2002 г. №118-ФЗ. - М„ 2003.
18. Налоговый кодекс Российской Федерации. Часть первая от 31.07.98г., № 147-ФЗ. - М., 1998.
19. Нидлз Б. Андерсон X., Колдуэлл Д. Принципы бухгалтерского учета: Пер. с англ. // Под ред. Я.В. Соколова. - М.: Финансы и статистика, 2001.
20. Новодворский ВД., Пономарева Л.В. Составление бухгалтерской отчетности. - М.: Бухгалтерский учет, 2003.
21. Отчет о прибылях и убытках 2004 гг. (форма 2) ОАО «Дмитриевский мясокомбинат»
22. О бухгалтерском учете. Федеральный закон от 21.11.96 г., №129-ФЗ.-М.,1996.
23. Об акционерных обществах. Федеральный закон от 26.12.95 г., № 208-ФЗ. - М., 1995.
24. Об основных направлениях налогового реформирования в Российской Федерации и мерах по укреплению налоговой и платежной дисциплины. Указ Президента Российской Федерации от 08.05.96 г., № 685 (с изменениями). - М., 1996.
25. Панков ДЛ. Бухгалтерский учет и анализ в зарубежных странах. - Минск: ИП «Экоперспектива», 1998.
26. План счетов бухгалтерского учета финансово-хозяйственной деятельности организаций и инструкция по его применению. Утверждены приказом Минфина РФ от 31.10.2002г.№94н.
27. Положение о составе затрат по производству и продажи продукции (работ, услуг), включаемых в себестоимость продукции (работ, услуг), и о порядке формирования финансовых результатов, учитываемых при налогообложе¬нии прибыли. Постановление Правительства РФ от 05.08.92г. № 552 (с изменениями и дополнениями). - М.: Издательское объединение «Юрайт», 1997.
28. Положение по бухгалтерском учету «Условные факты хозяйственной деятельности». Утверждено приказом Минфи¬на РФ от 25.11.98 г., № 57н.
29. Положение по бухгалтерскому учету «Бухгалтерская отчетность организации». Утверждено приказом Минфина РФ от 06.07.99г.,№43н.
30. Положение по бухгалтерскому учету «Доходы организации». Утверждено приказом Минфина РФ от 06.05.99 г., № 32н.
31. Положение по бухгалтерскому учету «Информация по сегментам». Утверждено приказом Минфина РФ от 27.01.2002 г., №11н.
32. Положение по бухгалтерскому учету «Расходы организации». Утверждено приказом Минфина РФ от 06.05.99 г., № ЗЗн.
33. Положение по бухгалтерскому учету «События после отчетной даты». Утверждено приказом Минфина РФ от 25.11.98 г., №56н.
34. Положение по бухгалтерскому учету «Учет активов и обязательств, стоимость которых выражена в иностранной валюте». Утверждено приказом Минфина РФ от 10.01.2002 г., № 2н.
35. Положение по бухгалтерскому учету «Учет государственной помощи». Утверждено приказом Минфина РФ от 16.10.2002 г., №92н.
36. Положение по бухгалтерскому учету «Учет договоров (контрактов) на капитальное строительство». Утверждено приказом Минфина РФ от 20.12.94 г., №167.
37. В.Ф. Палий, Л.П.Суздальцева \"Технико - экономический анализ производственно - хозяйственной деятельности предприятий\" изд. \"М\" 2001 год.
38. Положение по бухгалтерскому учету «Учет материально-производственных запасов». Утверждено приказом Минфина РФ от 15.06.98 г., № 25н.
39. Положение по бухгалтерскому учету «Учет нематериальных активов». Утверждено приказом Минфина РФ от 16.10.2002 г., №91н.
40. Положение по бухгалтерскому учету «Учет основных средств». Утверждено приказом Минфина РФ от 03.09.97г.,№65н.
41. Положение по бухгалтерскому учету «Учетная политика» организации». Утверждено приказом Минфина РФ от 09.12.98г.,№60н.
42. Положение по ведению бухгалтерского учета и бухгалтерской отчетности в РФ. Утверждено приказом Минфина РФ от29.07.98г.,№34н.
43. Почоли Л. Трактат о счетах и записях / Под ред. Я.В. Соколова. - М.: Финансы и статистика, 2001.
44. Программа реформирования бухгалтерского учета в соответствии с международными стандартами финансовой отчетности. Постановление Правительства РФ от 06.03.98 г., № 283.
45. Cавицкая Г.В. Анализ хозяйственной деятельности предприятия. – М.: ИП «Экоперспектива», 2003
46. Соколов Я.В. Бухгалтерский учет от истоков до наших дней. - М.: ЮНИТИ, 2001.
47. Соколов Я.В. Основы теории бухгалтерского учета. - М.: Финансы и статистика, 2003.
48. Соколов Я.В. Теория бухгалтерского учета: необходимость и особенность. - М.: Бухгалтерский учет, 2001.
49. Соколов Я.В., Ковалев В.В. О некоторых заблуждениях западных специалистов в оценке бухгалтерского учета в России. - М.: Бухгалтерский учет, № 6, 2001.
50. Терехова ВЛ. Международные стандарты бухгалтерского учета в российской практике. - М.: Перспектива, 2003.
51. Типовые рекомендации по организации бухгалтерского учета для субъектов малого предпринимательства Утверждены приказом Минфина РФ от 21.12.98 г., № 64н.
52. Толковый словарь бухгалтера. /Сост. Н.Н. Шаповалова, В.М. Прудников. - М.: ИНФРА-М, 2002.
53. Шеремет А.Д. \"Экономический анализ в управлении производством\" 2004 год.
54. 33Уильям Ф. Шарп, Гордон Дж. Александер, Джеффори В. Бэйли. Инвестиции. – М.: Инфра-М, 2003. – С. 845–860.
55. Фрэнк Дж. Фабоцци. Управление инвестициями. – М.: Инфра-М, 2000. – С. 279, 295.
56. Бухгалтерский баланс 2005 год. Ф1.
57. Отчет о прибылях и убытках 2005 год. Ф 2.
|
|
