СодержаниеСодержание:
Введение 3
Глава 1. Организационно-правовые формы финансово-промышленных групп в Российской Федерации 5
§1. Общие характеристики российских финансово-промышленных групп 5
§2. Правовое обеспечение деятельности российских ФПГ 8
§3. Правовые основы создания ФПГ в России 14
Глава 2. Организационно-экономические формы создания ФПГ и подобных группировок за рубежом 16
§1. Роль и значение ФПГ в развитых странах мира 16
§2. Формы объединения ФПГ за рубежом 18
§3. Сравнительный анализ форм концентрации производства в ФПГ 22
Глава 3. Холдинг – как основная форма ФПГ 28
§1. Особенности холдинга как экономического субъекта 28
§2. Механизм создания холдинга 31
§3. Разработка организационного проекта регионального холдинга 36
Глава 3. Методика оценки эффективности создания и функционирования ФПГ 40
§1. Методика анализа показателей эффективности деятельности ФПГ 40
§1. Обоснование стратегии развития проекта «Альянс 1420» 51
§3 Содержание развернутой миссии ФПГ Альянс-1420 57
§4.1 Анализ особенностей проекта и определение рисковых коэффициентов 60
§4.2 Расчет экономической эффективности и окупаемости проекта 62
§4.3 Расчет экономической эффективности и окупаемости альтернативного проекта 67
Заключение 72
Список литературы 75ВведениеВведение
Процесс экономических реформ, проводимый в Российской Федерации, характери-зуется фактическим разрушением организационных структур крупных и средних хозяйст-венных организаций. Приватизация предприятий не привела к повышению производст-венной и инвестиционно-инновацион¬ной активности, улучшению качества продукции и ее конкурентоспособности, насыщению рынка отечественными товарами, отвечающими спросу потребителя.
Поэтому важен и необходим поиск нового содержания экономических реформ для преодоления кризисного состояния экономики в целом в государстве и регионах. Одно из направлений этого содержания – обобщение практики создания и функционирования кор-поративных производственно-хозяйственных структур. Опыт Советского Союза и циви-лизованных стран показывает, что государства первоочередное внимание уделяют корпо-рациям, выступающим основными базовыми структурами реформирования экономики на уровне хозяйственных объединений.
Современные корпорации – это сложные экономические структуры, функциони-рующие на основе концентрации (консолидации) средств, производственно-хозяйственных образований, входящих в эти структуры. В соответствии с правовыми по-ложениями корпорации имеют объективные предпосылки и возможности для:
• активизации инвестиционных процессов;
• сокращения производственных издержек и решения проблем ресурсосбережения;
• ускорения структурной перестройки экономики;
• развития научной базы и решения социальных проблем.
Развитие современных корпоративных форм интеграции капитала, производства, науки и сфер обращения осуществляется в настоящее время путем создания финансово-промышленных групп (ФПГ).
Актуальность работы проявляется в том, что в Российской Федерации процесс соз-дания ФПГ чрезвычайно сложен и сдерживается множеством ограничений. Отметим, что уровень концентрации банковского капитала в России ниже по сравнению с производст-вом. Для крупных инвестиций его недостаточно. Отсутствует научно обоснованная право-вая основа и соответствующие гарантии учредителей этих корпоративных форм; имеются необоснованные сложности в юридическом оформлении. Созданию ФПГ мешает недоста-точный уровень разработанности этой научной проблемы: нет ясности в пределах корпо-ративных структур, не решены вопросы организационных и финансовых взаимоотноше-ний между участниками. Проблемы развития корпоративных хозяйственных объединений рассматривались многими отечественными и зарубежными учеными.
Методологической и методической основой исследования явились научные теории, гипотезы и концепции интеграции финансового и промышленного капитала, диалектиче-ский метод познания и современные методы анализа.
Общие вопросы функционирования многоукладной экономики, развития корпора-тивных структур и финансово-промышленного капитала освещены в трудах известных зарубежных исследователей Д. Кейнса, Р. Гильфердинга, С. Фишера, П. Самуэльсона, С. Брю, С. Дорнбуша и др. Вопросам создания и функционирования ФПГ достаточно боль-шое внимание уделяет отечественная экономическая наука. В трудах Л.И.Абалкина, С.Ю.Глазьева, Д. С. Львова, Н. Я. Петракова, С. С. Шаталина, Ю. В. Яковца и других уче-ных раскрыты пути решения общих проблем формирования экономики, развивающейся на основе рыночных отношений.
Проблемность работы проявляется в отсутствии методологически практических исследования по разработке организационных положений создания региональных ФПГ, учитывающих специфику экономики территориальных образований. И это при том, что корпоративные формы хозяйственных объединений играют большую роль в эффективном развитии экономики регионов.
Целью данного исследования является анализ теории и методологии интеграции финансового и промышленного капитала и разработаны организационно-методические положения механизма создания ФПГ.
В задачи исследования входит:
• раскрыть на основе анализа структуры промышленного комплекса и экономики регио-на объективные предпосылки и необходимость интеграции его финансового и про-мышленного капитала;
• раскрыть организационно-правовые аспекты создания региональной ФПГ;
• определить состав факторов и условий, а так же сформулировать и обосновать созда-ние ФПГ на примере холдинга;
• разработать организационно-методические предложения к проекту создания регио-нальной ФПГ;
• рассмотреть методику оценки экономической эффективности создания и функциони-рования региональной ФПГ и инновационных проектов применительно к ним.ЛитератураСписок литературы
1. Федеральный закон от 30.11.95 г. №190-ФЗ «О финан¬сово-промышленных группах»: Собрание законодательства РФ №49 от 04.12.95г.
2. Федеральный закон от 26.12.95 г. № 208-ФЗ «Об акцио¬нерных обществах»: Собрание законодательства РФ № 1 от 01.01.96г.
3. Указ Президента РФ от 05.12.93 г. № 2096 «О создании финансово-промышленных групп в Российской Федерации»: Собрание актов Президента и Правительства РФ № 49 1993 г.
4. Указ Президента РФ «О мерах по стимулированию созда¬ния и деятельности финансово-промышленных групп» №443 от 01.04.96 г. (в ред. Указа Президента РФ № 986 от 24.08.98 г.). Собрание законодательства РФ.
5. Постановление Совета Министров СССР от 27.03.74 г. № 212 «Об утверждении Положения о производственном объединении (комбинате)»: Собрание постановлений Прави¬тельства СССР №8 1974 г. Ст.38.
6. Постановление Правительства РФ № 707 от 19.06.94 г. «Об утверждении Положения о порядке ведения Реестра фи¬нансово—промышленных групп Российской Федерации»: Со¬брание законодательства РФ № 9. Ст. 1008.
7. Постановление Правительства РФ № 971 от 19.08.94 г. «Об использовании механизма ускоренной амортизации при переоценке основных фондов»: Собрание законодательства РФ №18. Ст. 2093.
8. Постановление Правительства РФ № 16 от 16.01.95 г. «О Программе содействия формированию финансово-про¬мышленных групп»: Собрание законодательства РФ №4 от 23.01.95 г. Ст. 311.
9. Постановление Правительства РФ № 508 от 23.05.95 г. «О порядке проведения экспертизы проектов создания финан¬сово-промышленных групп, представляемых на рассмотре¬ние Правительства Российской Федерации»: Собрание зако¬нодательства РФ № 5 от 30.05.95 г.
10. Анализ финансового состояния предприятия. – М.: Центр экономики и маркетинга, 1995
11. Анисимов А. Феномен крупной корпорации, или какой рынок нам нужен.// Российский экономический журнал. №8. 1992
12. Асаул А.Н. Феномен инвестиционно-строительного комплекса или сохраняется строительный комплекс страны в рыночной экономике // монография – СПб.: изд-во Михайлова В.К., 2001
13. Батчиков С., Петров Ю. Приватизируемую промышлен¬ность спасут банки и ФПГ // РЭК. 1995. №7
14. Батчиков С., Петров Ю. Формирование финансово—про¬мышленных групп и государство // РЭЖ. 1995. №2
15. Беспалова Р.Л., Переверзев М.П. Региональная стратегия фирмы. — Тула: Изд. центр ТГПУ, 1996
16. Бирман Г., Шмидт С. Экономический анализ инвестици¬онных проектов: Пер. с англ. М.: Банки и Биржи, 1997
17. Бузгалин А.В. Переходная экономика: курс лекций поли¬тической экономики – М.: Таурус, Просперус, 1994
18. Вильховченко Э. Новое в культуре труда, производства компании (к социальным и гуманистическим ориентирам экономики) // МЭМО. №3. 1995
19. Власьевич Ю.Е., Бартенев С.А. Экономика России: эф¬фекты и парадоксы – М.: БЕК, 1995
20. Газпром по-прежнему закупает трубы большого диаметра на Украине // "Снабжение и сбыт". 29.10.2002
21. Газпром стимулирует конкуренцию на рынке труб большого диаметра // 30.08.2001
22. Городецкий А., Павленко Ю., Френкель А. Демонополи¬зация и развитие конкуренции в российской экономике // Вопросы экономики. № 11. 1995
23. Гренбек г.В., Соломенникова Е.А. ФПГ: Российская ин¬терпретация // ЭКО. 1994. №8.
24. Горлов П. Альянс рассчитывает только на свои силы. Интервью генерального директора ОМК Анатолия Михайловича Седых // Российской газета. 18.07.2002
25. Деловой Урал №42 (500) 19 ноября 2002 г.
26. Дементьев В. Активизация структурно-инвестиционной политики и ФПГ// Экономист. 1996. № 9.
27. Дементьев В., Львов Д. Новая промышленная политика России // Экономист. 1996. № 10.
28. Долан Э. Дж., Линдсей. Рынок: микроэкономическая мо¬дель // Пер, с англ. В. Лукашевича и др. – СПб, 1992
29. Ежова О. Для проекта Альянс-1420 выход ОМК не критичен // пресс-служба Север-сталь. 25.10.2002 г.
30. Иванов А.Н. Акционерное общество: управление капита¬лом и дивидендная политика – М.: Инфра-М, 1996
31. Ионов М. Роль государства в экономике // Экономист. 1995. №8
32. Калин А. Национальные особенности корпоративного раз¬вития // Экономика и жизнь. 1998. май (№19)
33. Клочкова И. Финансово-промышленные группы – путь к стабилизации российской экономики // Экономика и жизнь. 1994. июль (№31)
34. Ковалев В.В. Методы оценки инвестиционных проектов – М.: Финансы и статистика, 1998
35. Ковалев В.В. Управление финансами – М.: ФБК-Пресс, 1998
36. Колин А., Куликов В. Как ускорить развитие российских финансово-промышленных групп // РЭЖ. 1995. №8.
37. Комаров А. Новости ОАО «Выксунский металлургический завод» // Пресс-служба ОМК. 16.10.2001
38. Корзун В.Г., Переверзев М.П. Механизм создания и раз¬вития финансово-промышленных групп. – Тула: Изд. центр ТГПУ, 1997
39. Ледовский П. «Северсталь» и ОМК договорились о выпуске труб. // «Компания». №26. 11.07.2001
40. Ленский Е.В., Цветков В.А. Транснациональные фи¬нансово-промыш¬лен¬ные группы – М.: Астерия, 1998
41. Лившиц А.Я. Введение в рыночную экономику – М.: МПТПО «Квадрат», 1991
42. Лившиц А.Я. Экономическая реформа в России и ее цена – М.: Культура, 1994
43. Липсиц И.В., Коссов В.В. Инвестиционный проект: ме¬тоды подготовки и анализа. — М.: БЕК, 1996
44. Макарова г.Н. Командно—административной монополизм и его модификации в условиях постсоциалистической эко¬номики. — Иркутск: ГИУ, 1994.—215с.
45. Международное предпринимательство: анализ зарубежного опыта / П.И. Хвойник, Ю.В. Аджубей, И.Е. Артемьев и др. – М.:Наука, 2001
46. Мелкумов Я.С. Экономическая оценка эффективности ин¬вестиций. — М.: ДиС, 1997. — 160с.
47. Модернизация: зарубежный опыт и Россия / В. А. Кра¬сильщиков, В.П. Гушник, В.И. Кузнецов и др. – М.: Рос¬сийский независимый институт социальных и национальных проблем, 1994
48. Основы американской экономики: Пер. с англ./ Науч. ред. Н.Н. Барышникова. — М.: ППП, 1993. — 144с.
49. Петренко И. Коммерческие банки и финансово—промыш¬ленные группы // РЭЖ. 1995. №10.
50. Пономарев АК Проблемы и перспективы создания финансо¬во-промышленных групп //Экономист. 1994. №12.
51. Портер М. Международная конкуренция: Пер. с англ. / Под ред. и с предисл. В. Д. Щетинина. — М.: Международные отношения. 1993. — 896 с.
52. Производственная мощность проекта "Альянс-1420" будет сокращена // "Снабжение и сбыт". №2. 10.02.2003
53. Русский размер для "Газпрома" // Время новостей. 2002.11.18
54. Современная экономика // Под ред. Мамедова О. Ю. – Ростов н/Д: Феникс, 1998
55. Сакс Дж. Рыночная экономика и Россия // Пер, с англ. – М.: Экономика, 1994
56. Сильвестров С. Финансово-промышленные группы за ру¬бежом // Власть. 1995. №9.
57. Смешанная экономика: формирование и управление // Под ред. В. Куликова. – М.: РАУ, 1994
58. Создание финансово—промышленных и промышленно— финансовых групп. – М.: Полиэкс, 1994
59. Старостина У. О роли финансово-промышленных групп //РЭЖ. 1995. №4.
60. Степанов А. Нужны ли России мощные национальные кор¬порации // Экономика и жизнь. 1999. январь (№5)
61. Уткин Э.А., Эскиндаров М.А. Финансово-промышлен¬ные группы – М.: Тандем, 1998
62. Финансово-промышленные группы: проблемы становле¬ния и функционирования / В.В. Титов, В.Д. Моркова, Д.П. Николаев, Е.А. Соломенникова // Промышленность: от вы¬живания к развитию. Под ред. В.Д. Регина, Л.А. Сергеевой. — Новосибирск: экор, 1996
63. Фонотов А.Г. Россия от мобилизационного общества к инновационному. – М.: Наука, 1993
64. Хайер В. Как делать бизнес в Европе. – М.: Прогресс, 1992
65. Чепраков С.В. Монополистические объединения в про¬мышленности США – М.: Наука, 1994
66. Экономика переходного периода: Учебное пособие // под ред. В.В. Радаева, А.В. Бузгалина – М.: МГУ, 1995
67. Яковец Ю.В. Тенденции структурных сдвигов в экономи¬ке. // Экономист. 1996. № 12.
|
|
