Экономические, готовая контрольная работа

ZAUCHKA.ru

+7 913 789-74-90

Интернет-магазин/Финансы, экономический анализ, ценообразование/Финансы/Производные финансовые инструменты

Тема/Вариант	Производные финансовые инструменты
Предмет	Финансы
Тип работы	контрольная работа
Объем работы	2
Дата поступления	12.12.2012

690 ₽

Содержание

Задача 1 Инвестор занимает короткую позицию в форвардном контракте по двадцати единицам базисного актива при цене поставки 500 руб. и длинную позицию в форвардном контракте по десяти единицам базисного актива при цене поставки 480 руб. Определите финансовый результат инвестора в момент поставки, если цена спот базисного актива в этот момент равнялась 470 руб. Задача 2 Спот цена дизельного топлива составляет 548 долларов за тонну. Расходы по хранению и страхованию составляют 0,92% годовых от стоимости дизельного топлива и выплачиваются в конце срока хранения. Ставка без риска на 90 дней - 9% годовых. Определите 90-дневную форвардную цену дизельного топлива. Задача 3 Инвестор покупает два опциона put и один опцион call. Сроки истечения всех опционов одинаковы. Цена исполнения для всех опционов - 300 руб. Опцион call стоит 15 руб., опцион put - 11 руб. Цена базисной акции - 300 руб. Постройте график зависимости финансовых результатов от цены спот базисной акции для данного инвестора к моменту истечения контрактов.

Введение

Задание 3 Решите задачи Задача 1 Инвестор занимает короткую позицию в форвардном контракте по двадцати единицам базисного актива при цене поставки 500 руб. и длинную позицию в форвардном контракте по десяти единицам базисного актива при цене поставки 480 руб. Определите финансовый результат инвестора в момент поставки, если цена спот базисного актива в этот момент равнялась 470 руб. Инвестор получает выигрыш в виде разницы между форвардной ценой текущей ценой спот: 20*500-470*20=580 руб. При этом он имеет проигрыш в размере, равном: 10*480-10*470=100 руб. Финансовый результат: 580-100=480 руб. Задача 2 Спот цена дизельного топлива составляет 548 долларов за тонну. Расходы по хранению и страхованию составляют 0,92% годовых от стоимости дизельного топлива и выплачиваются в конце срока хранения. Ставка без риска на 90 дней - 9% годовых. Определите 90-дневную форвардную цену дизельного топлива. Формулу для определения форвардной цены можно представить следующим образом: F= S*(1+ r* t/365), где: F - форвардная цена; S - спотовая цена; r - ставка без риска (имеется в виду ставка банковских депозитов) ; t - период времени до истечения форвардного контракта. Учтем в цену топлива расходы по хранению и страхованию: S=548+548*0.0092*90/365=549.233 руб. F=549.233*(1+0.09*90/365)=561.44 руб.

Литература

Уточнение информации

+7 913 789-74-90
info@zauchka.ru
группа вконтакте